기업 외부의 정보환경이 감사시간과 감사품질 및 감사보수의 연관성에 미치는 영향

The Impact of a Corporate External Opacity on the Relationship of Audit Time with Audit Quality and Audit Fees

본 연구는 기업 외부의 정보환경이 감사시간과 감사품질 및 감사보수 간의 관계에 미치는 영향을 검증한다. 여러 선행연구에서 감사시간과 감사품질 및 감사보수의 관계에 영향을 미치는 요인을 기업의 내부적 유인 및 감사인의 특성에 초점을 맞추어 연구한 데 비하여, 본 연구에서는 기업 외부 정보환경의 불투명성이 감사시간과 감사품질 및 감사보수의 연관성에 미치는 영향을 검증한다. 기업의 외부 정보환경은 기업별로 서로 다른 시장 내 정보량의 차이를 반영하는 Anderson et al.(2009)의 기업 불투명성 지수(Corporate Opacity Index)를 이용하여 측정한다. 연구결과, 기업 불투명성이 높을수록 감사시간은 적은 것으로 나타났다. 이는 기업 외부 정보환경의 불투명성이 감사증거 수집의 범위를 제한하고, 감사의 비용-효익을 고려한 감사인의 추가 감사증거 수집 유인을 낮추기 때문이라고 추론한다. 또한, 기업 불투명성이 감사시간과 감사품질의 양(+)의 관계를 약화하며 감사시간 대비 감사보수의 수준도 낮추는 것을 발견하였다. 이는 감사위험으로 고려되어야 할 기업 외부 정보환경의 불투명성이 감사시간에 적절히 반영되지 못하고 있으며, 감사인이 외부 정보위험에 대한 프리미엄을 충분히 보상받지 못하고 있는 상황을 나타낸다. 이러한 연구결과는 특히 표준감사시간제도 실행 시, 감사인이 대면하는 기업의 외부 정보환경의 불투명성을 일종의 감사위험으로 받아들여 감사시간 산정 모형에 포함할 필요가 있으며 감사보수 또한 정보위험 프리미엄을 반영할 필요성을 시사한다.