기업의 내부감사가 회계이익의 질에 미치는 영향

The Effect of Earnings Quality according to the Difference in Audit System

본 연구는 한국거래소 상장기업을 대상으로 기업의 내부감사형태 차이가 이익의 질에 미치는 영향을 실증분석하는 것이다. 선행연구가 감사위원회 설치에 따른 기업가치 또는 이익의 질간의 관련성, 감사위원회의 특성에 따른 이익의 질 관련성 등을 다룬 반면 본 연구는 내부감사의 형태와 이익의 질의 관련성을 연구하였다. 내부감사는 비상근감사, 상근감사, 감사위원회 설치기업과 이익의 질을 종속변수로 한 회귀분석을 통하여 분석하였다. 회귀분석결과는 다음과 같다. 첫째, 감사위원회 설치기업의 이익의 질이 그렇지 않은 기업의 이익의 질이 차이가 있다고 할 수 없다. 둘째, 상근감사를 임용하였거나 감사위원회를 설치한 기업의 이익의 질은 비상근감사를 임용한 기업의 이익의 질과 차이가 있다. 셋째, 감사(위원회 위원)중 재무 또는 회계전문가가 존재할 때 이익의 질이 높았다. 넷째, 감사수는 이익의 질에 영향을 주지 못하였다. 다섯째, 외부감사로서 Big4가 감사한 기업의 이익의 질이 non-Big4가 감사한 기업의 이익의 질과 차이가 있다고 할 수 없다. 추가로 실시한 비상근감사임용기업, 상근감사임용기업, 그리고 감사위원회 설치기업의 이익의 질을 분산분석을 통하여 분석한 결과는 비상근감사 < 상근감사 < 감사위원회 순으로 이익의 질이 높지만, 상근감사와 감사위원회 간에는 유의한 차이를 가져오지 않았다. 이러한 결과는 감사의 형태에 따라 이익의 질에 차이를 가져 오기는 하지만, 감사위원회를 설치하는 것만으로 이익의 질이 높아질 수 없으며, 그 운용이 더 중요하다고 본다. 즉, 감사(감사위원회 위원)는 감사의 업무 중 하나인 회계감사를 위하여 적어도 재무 또는 회계에 대한 지식이 필요하며, 법적으로 감사에 대한 책임과 권한을 강화할 필요가 있다고 본다.

According to law, the internal audits are classified into 3 categories - Non-executive audit, standing audit, and audit committee. This study exercise the relationship between the internal audits and the earnings quality by the regression analysis. Prior studies focus on the audit committee. So, the internal audits are the independent variable and the earnings quality is the dependent variable. The empirical results are as follows. First, all of the internal audits are not significantly increasing the earnings quality for itself. Second, the earnings quality is increasing when it is simultaneously considered to standing audit and audit committee, and when the internal audits are an expert with accounting. Third, the audit’s number or big4 is not increasing the earnings quality. Finally, the result of additional ANOVA analysis shows that the order of the earnings quality is good the audit committee, the standing audit, and the non-standing audit. However, there is not the significant difference between the audit committee and the standing audit. These findings suggest that the working of the audit committee is more important than the introduction of the committee. The internal audit is to be an accounting expert for auditing, and the responsibility and the authority of the internal audit have to tighten up the law for increasing the earnings quality.