금융지주회사 설립이 소속은행의 경영성과에 미치는 영향

The Effect on Financial Holding Company’s Bank of the Management Performance

본 연구는 금융지주사의 소속은행이 수익성, 위험관리, 시장점유율 측면에서 일반은행과 비교하여 더 우월한 경영성과를 나타내는지 실증적으로 분석하였다. 분석기간은 2001년부터 2010년까지 총 10년이며, 현존하는 시중은행, 지방은행, 특수은행을 대상으로 총 191개의 기업-연도가 최종표본으로 선정되었다. 이들을 금융지주회사의 소속은행과 그외 일반은행으로 구분하여 다양한 경영성과의 차이를 검증한 분석결과는 다음과 같다. 첫째, ROA(총자산순이익률)와 NET(총예대출금대비순이익률)로 측정한 수익성 측면에서는 금융지주사 소속은행이 일반은행보다 유의적으로 더 높은 성과를 보였다. 둘째, Z-index값과 연체율로 측정된 위험관리 측면에서 금융지주사 소속은행이 일반은행보다 유의적으로 더 우월하게 나타났다. 셋째, 총예수금대비기업별예수금과 총대출금대비기업별대출금으로 측정된 시장점유율 측면에서는 금융지주회사의 소속은행이 일반은행 보다 유의적으로 더 높게 나타났다. 한편 금융지주사 소속은행을 대상으로 소속 이전과 이후를 추가분석한 결과, 수익성에는 차이가 없었으나, 위험관리와 시장점유율은 전환 전 보다 후가 더 높아진 것을 볼 수 있었다. 따라서 본 연구는 금융산업을 선도하는 금융지주회사제도의 실효성을 분석하여 지속적인 금융변화에 따른 제도개선을 위한 정책방향에 도움을 줄 수 있는 실증적 증거를 제시하였다는데 의의가 있다.

This research is empirical analyzed that banks from the financial holding company, which did better than general banks as profitability, a risk management and a market share. The analysis periods 2001-2010, A target of existing a commercial bank, a local bank and specialized bank, Total 191 fiscal years has been selected as final sample. For this, Classified according to banks from financial holding company and general banks, the result of analysis are as below. First, The Profit which is measured ROA(Return on assets) and NET(Net Profit), Banks from the financial company is higher than general bank as significantly. Second, in a risk management, The banks from financial company are superior to general banks as significantly of Z-index value and default rate. Last, in a market share, The banks from financial company are superior to general banks as significantly of market share of deposits and market share of loans Meanwhile, additional analysis result of banks from financial company, the profit makes no different as before belong to the company, but a risk management and market share is higher than before. Therefore, this research which analyzed effectiveness of Financial holding company pioneer the financial industry is meaningful that show the positive evidence to direction of policy for improvement of a system.