스캐너 데이터를 이용한 가격경직성 측정

Measuring Price Rigidity Using Scaner Data

본고의 목적은 롯데슈퍼의 일별 스캐너 데이터를 이용하여 우리나라의 가격경직성을 측정하는 것이다. 분석결과는 다음과 같다. 첫째, 전체 조사기간의 가격조정빈도 추정치는 8.85%로, 약 1일에 한 번 가격조정이 일어나는것으로 나타났다. 둘째, 근원인플레이션율과 가격인상빈도 간에는 기존의 선행연구들과는 달리 음의 상관관계가 있음을 확인하였다. 셋째, 근원인플레이션율과 가격인하빈도 간에도 음의 상관관계가 나타났으며 상관관계 정도는가격인상빈도와 거의 비슷하였다. 넷째, 가격인상률과 가격인하율 모두 근원인플레이션과 양의 상관관계가 나타났으며 상관관계 정도는 가격인상률이 가격인하률보다 2배 정도 컸다. 다섯째, 상품가격 변화율에 대한 가격조정빈도및 가격조정폭의 기여도를 분석한 결과, 근원인플레이션율의 움직임과 일관되게 관련이 있는 것은 가격조정폭이다.

The purpose of this paper is to measure Korea s price rigidity using Lote Super s daily scaner data. The results are as folows. First, the frequency of price change during sample periods is 8.85%, indicating that price adjustments ocur about once every 1 days. Second, unlike previous studies, a negative corelation betwen the core inflation rate and the frequency of price increases is found; it is also found that there is a negative corelation betwen the core inflation rate and the frequency of price decreases. Third, the regresion coeficient on the frequency of price decreases is almost similar to that on the frequency of price increases. Fourth, the size of price increases and price decreases is positvely corelated with core inflation rate. Furthermore, the regresion coeficient on the size of price increases is about twice of that on the size of price decreases. Fifth, the analyses of the corelation betwen frequency-adjusted or size-adjusted price changes and core inflation rate revealed that it is size-adjusted price changes, but not frequency-adjusted price changes that are consistently corelated with the core inflation rate.