도약인가 정체인가?

Leap or Stagnation?: Mapping the Global Value Chain of China’s Pharmaceutical Industry

본 논문은 OECD-TiVA(2021)을 이용하여 GVC 차원에서의 중국 제약산업의 성장을 분석하고 최근까지의 성과와 한계를 평가하고자 했다. 분석 결과 중국의 글로벌 부가가치 생산 비중 및 부가가치 기준 수출, 전후방 GVC 참여, 중간재 수출에 포함된 국내 부가가치 비중 등이 모두 빠르게 증가하고 있음이 확인되었다. 반면, 중국 제약산업의 성장이 여전히 저가 제네릭에 대한 막대한 대내외 수요에 기반하고 있고 R&D 혁신 또한 GVC 차원의 부가가치 기준으로는 뚜렷한 성과를 보이지 못하고 있다는 점도 드러났다. 즉, 생산 증대를 통한 양적인 성장은 두드러지지만 내재적 기술혁신을 통해 고부가가치 GVC 상류의 점유율을 높이는 질적인 발전은 정체되어 있다. 앞으로도 빅파머들의 지재권 견제와 미국의 기술패권 압박이 지속될 경우 중국 제약산업은 고부가가치 산업으로의 전화에 어려움을 겪으면서 지금의 저부가가치형 GVC 참여 구조가 더 고착화될 수도 있다. 이에 중국 정부와 기업들도 미래 제약산업의 대세인 바이오 의약산업에 집중 투자하면서 질적 발전을 이루고자 노력하고 있으나, R&D 기술주기가 길고 기존 글로벌 기업들의 입지가 강력한 산업의 특성상 이런 시도가 성공할 수 있을지는 아직 불확실하다.

This study evaluated the growth of the Chinese pharmaceutical industry in terms of GVC using OECD-TiVA (2021). China's global value-added production and export share, its participation in front-to-back GVCs, and the share of domestic value-added included in intermediate goods exports have all increased rapidly. On the other hand, the Chinese pharmaceutical industry still relies on huge internal and external demand for low-cost generics, and R&D innovation is also not showing clear results in terms of added value at the GVC level. In other words, quantitative growth through increased production is remarkable, but qualitative development through technological innovation is stagnant. If global pharmaceutical companies' IPR checks and the US technology pressure continue, the Chinese pharmaceutical industry will continue to experience difficulties in transitioning to high-value-added industries, and the low-value-added GVC participation structure may become more entrenched. The Chinese government and companies are making efforts to achieve qualitative development by investing intensively in the biopharmaceutical industry, but it is still uncertain whether such an attempt will be successful due to the nature of the industry where the R&D technology cycle is long and the existing global companies are competitive.